◇삼영이엔씨(065570)
-상반기 수익성 향상 두드러짐
·올해 2분기 매출액은 전년동기 대비 소폭 감소한 100억원, 영업이익은 16% 가량 증가한 23억원으로 추정된다.
따라서 상반기 매출액은 전년동기 대비 2.8% 감소한 174억원, 영업이익은 지난해 상반기 대비 21.3% 증가한 36억원인 것으로 추정된다.
-선박용 통신장비 탑재 의무화로 인해 관련 시장 확대 예상
-투자등급 `매수` 목표주가 8100원 유지
2006년 예상 실적은 지난해 대비 각각 28.0%, 56.9% 증가한 420억원의 매출액과 80억원의 순이익을 기록할 것으로 전망되어, 연평균 25% 씩의 꾸준한 성장이 지속되고 있다.
또한 다품종 소량생산 기업의 특성상 매출이 증가함에 따라 마진율이 더욱 좋아지고 있어, 향후 외형성장에 따른 수익성 향상이 예상된다. 현재 주가는 2006년 예상실적 대비 5.4배 수준에서 거래되고 있어 절대 저평가 수준을 유지하고 있는 것으로 판단된다(김갑호 애널리스트)